미국 주식시장에서 ‘기술(Information Technology)’ 섹터는 성장과 혁신을 상징합니다. 그 중심에 있는 ETF가 바로 XLK (Technology Select Sector SPDR Fund)입니다. S&P500 중 기술 대형주로 구성되어 있으며, 안정성과 성장성을 동시에 노릴 수 있는 대표 섹터 ETF입니다.
1️⃣ 기본 정보
- ETF명: Technology Select Sector SPDR Fund (티커: XLK)
- 출시 시점: 1998년 12월 (SSGA SPDR 시리즈의 일환)
- 운용사: State Street Global Advisors (현 State Street Investment Management)
- 운용자산(AUM): 약 $90.99 Billion (약 909억 달러, 2025.10 기준)
- 운용보수(Expense Ratio): 0.08%
- 추종지수: S&P Technology Select Sector Index
- 구성 종목 수: 약 69개
- 최근 추이
- 평균 PER: 약 41.7배, 평균 P/B: 11.2배
- 최근 5년 수익률: +157% (누적), 최근 1년 +18.3%
- 2025년 10월 현재 AUM은 약 $90.9 Billion으로 지속적 자금 유입 중
출처: SSGA Official Site, ETF.com (2025년 10월 16일 기준)
최근 기술 섹터는 AI 반도체, 클라우드, 자동화 수요 증가로 성장세를 유지하고 있습니다. 다만 금리 정체 및 밸류에이션 부담으로 단기 변동성은 존재합니다. 즉, XLK는 “성장+리스크 공존형 ETF”로 볼 수 있습니다.
2️⃣ 운용사 소개 — State Street Global Advisors (SSGA)
State Street Global Advisors는 1978년에 설립된 미국 보스턴 소재 글로벌 자산운용사입니다. 모회사 State Street Corporation은 JP Morgan, BlackRock과 함께 세계 Top 3 수탁기관으로 분류됩니다.
SSGA는 ‘SPDR’ 브랜드 ETF 시리즈의 창시자로, 1993년 세계 최초의 ETF ‘SPDR S&P 500 ETF (SPY)’를 출시하며 현대 ETF 시장의 기틀을 세웠습니다. 현재 ‘SPDR Series’는 섹터 기반 ETF의 대표 라인업으로, XLK도 이 가족 중 하나입니다.
최근 SSGA는 운용부문 브랜드를 State Street Investment Management로 변경했으며, 운용자산규모(AUM)는 약 4~5조 달러로 세계 4위권입니다.
3️⃣ 구성 종목 TOP 5
| 순위 | 종목명 (티커) | 비중 | 사업 내용 요약 | 매출액 (FY2024) | PER (2025.10) |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | NVDA NVIDIA Corp. | 14.2% | AI · GPU 칩 설계 및 데이터센터용 반도체 리더 딥러닝·클라우드 수요 급증 수혜 | $80 B | ≈ 35배 |
| 2 | AAPL Apple Inc. | 12.4% | 스마트기기·서비스(앱스토어 · 구독) · 웨어러블 사업 중심 브랜드 가치 · 현금흐름 압도적 | $383 B | ≈ 29배 |
| 3 | MSFT Microsoft Corp. | 12.3% | 운영체제 · 클라우드 (Azure) · Office 365 · AI 통합 솔루션 기업용 SW 매출 비중 ↑ | $245 B | ≈ 32배 |
| 4 | AVGO Broadcom Inc. | 5.3% | 반도체 · 네트워킹 솔루션, 데이터센터용 칩 설계 VMware 인수 후 SW 비중 확대 | $50 B | ≈ 26배 |
| 5 | PLTR Palantir Tech. | 3.7% | 정부 · 민간용 AI 데이터 플랫폼 개발 방산 · 공공 분야 계약 확대 중 | $2.3 B | ≈ 50배 |
※ 출처: StockAnalysis, Yahoo Finance, ETFDB (2025년 10월 기준)
상위 5개 종목이 XLK 총 자산의 약 47 %를 차지하며, 상위 10개는 약 60 % 수준입니다.
4️⃣ XLK 추종 지수 — S&P Technology Select Sector Index란?
S&P Technology Select Sector Index는 미국 S&P 500 지수에 포함된 기업 중에서 ‘정보기술(Information Technology)’ 섹터에 해당하는 기업만 선별하여 구성한 섹터 지수입니다.
- 산출기관: S&P Dow Jones Indices (S&P Global 자회사)
- 산출 방식: 시가총액 가중 방식 (Float-adjusted Market Cap Weighted)
- 대상 범위: S&P 500 구성 기업 중 GICS(Global Industry Classification Standard) 상 ‘정보기술 섹터’로 분류된 종목
- 대표 업종: 반도체, 소프트웨어, IT 서비스, 하드웨어 / 장비
- 대표 종목: Microsoft, Apple, NVIDIA, Broadcom, Cisco Systems 등
즉, 이 지수는 전체 S&P 500 중에서도 “기술주만 모은 기술 섹터 버전”이라고 이해하면 됩니다. 따라서 XLK ETF는 이 지수를 그대로 따라가도록 설계되어 있으며, 결국 S&P 500 내에서 기술주들이 어떻게 움직이는지를 반영합니다.
이 지수는 분기마다 구성 종목이 검토되며, 새로운 기술주가 부상하거나 기존 기업의 산업분류(GICS 코드)가 바뀌면 자동으로 편입 / 제외가 이루어집니다. 리밸런싱은 일반적으로 3 · 6 · 9 · 12월 셋째 금요일에 수행됩니다.
👉 요약하자면, “S&P 500 중 기술 섹터만 뽑은 순도 높은 기술주 지수”이며, XLK는 바로 이 지수를 그대로 추종하는 ETF입니다.
출처: S&P Dow Jones Indices Methodology (2025.10) / SPGlobal.com
5️⃣ 투자 포인트 및 주의사항
- XLK는 미국 기술주를 대표하는 ETF로, 안정성과 성장성을 동시에 노릴 수 있습니다.
- 특히 AI · 클라우드 · 소프트웨어 등 미래기술 트렌드에 집중된 포트폴리오.
- 상위 10개 기업의 비중이 약 60%로 대형주 집중도 높음 → 단일 섹터 리스크 존재.
- 시장 금리 인상 및 경기 둔화 국면에서는 상대적 부진 가능성도 있습니다.
📌 장기적으로 미국 기술산업의 성장을 믿는 투자자에게 적합하지만, 단기 변동성에는 주의가 필요합니다.
6️⃣ 요약
- 성격: 미국 기술 섹터 대표 ETF (SPDR 시리즈 중 하나)
- 핵심 보유주: NVDA · AAPL · MSFT · AVGO · PLTR
- 장점: 낮은 보수, 높은 유동성, 섹터 집중 효율성
- 리스크: 빅테크 편중, 금리 민감도 높음
※ 본 글은 투자 권유 목적이 아닌 일반 정보 제공용 콘텐츠입니다. 투자 판단은 본인 책임 하에 이루어져야 합니다.
출처: State Street Investment Management (SSGA), ETF.com, StockAnalysis, Yahoo Finance, Morningstar (2025년 10월 기준)
#미국ETF #XLK #SPDR #기술ETF #나스닥 #AI투자 #테크주 #MSFT #AAPL #NVDA #ETF분석